01
Las expectativas de inflación se mantienen elevadas por encima del objetivo de la Fed
Los indicadores de inflación basados en el mercado se mantienen por encima del 3% a pesar de la postura restrictiva de la Fed, lo que complica la toma de decisiones políticas y extiende el régimen de tipos más altos por más tiempo.
02
Las primas de riesgo geopolítico se amplían en los corredores energéticos
Los movimientos navales franceses cerca del Estrecho de Ormuz y las tensiones en curso en Europa del Este elevan la volatilidad de la energía; los escenarios que rastrean la escalada regional ganan atención.
03
El gasto en infraestructura de IA empresarial se acelera
La inversión de capital corporativo en infraestructura de cómputo de IA se mantiene robusta, apoyando a los REIT de semiconductores y centros de datos a pesar de la consolidación más amplia del sector tecnológico.
04
Rendimientos de Bonos de la Eurozona Divergen a Medida que se Solidifican las Expectativas de Recorte de Tasas del BCE
Los rendimientos del Bund alemán a 10 años cayeron 3 pb hasta el 2,45%, mientras que los BTP italianos subieron 5 pb hasta el 3,80%, ya que los mercados valoraron una mayor probabilidad de relajación por parte del BCE a pesar de los riesgos de fragmentación fiscal. El EUR/USD cotizó cerca de 1,08.
05
Inventarios de petróleo crudo aumentan inesperadamente, presionando los precios del WTI a la baja
Los inventarios de petróleo crudo de EE. UU. aumentaron 3.5 millones de barriles la semana pasada, según la EIA, superando las expectativas de una disminución de 1 millón de barriles. Los futuros del crudo WTI (CL=F) cayeron un 1.8% a $72.50 por barril ante la noticia.
06
Bitcoin consolida ganancias por encima de $70,000 en medio de entradas institucionales
Bitcoin (BTC) cotizó lateralmente cerca de $70,500, respaldado por las continuas entradas en los ETF al contado y la anticipación de una mayor claridad regulatoria. Ethereum (ETH) también se mantuvo estable, cotizando alrededor de $3,600, con las altcoins mostrando un rendimiento mixto.
07
Las viviendas iniciadas en EE. UU. disminuyen más de lo esperado, señalando una desaceleración económica
Las viviendas iniciadas en EE. UU. cayeron un 5,5% en abril a una tasa anualizada de 1,36 millones de unidades, por debajo del pronóstico de consenso de 1,45 millones. La caída sugiere un enfriamiento en el mercado inmobiliario en medio de tasas hipotecarias elevadas, con la tasa fija a 30 años en 7,1%.
08
La producción industrial de China se desacelera, lo que genera preocupación sobre las perspectivas económicas
La producción industrial de China creció un 5,9% interanual en abril, por debajo del 6,1% de marzo y de las expectativas del 6,5%. La desaceleración aumenta las preocupaciones sobre la fortaleza de la recuperación económica de China, impactando los precios de las materias primas.
09
El dólar estadounidense se fortalece a medida que aumenta la demanda de refugio seguro en medio de la incertidumbre global
El índice del dólar estadounidense (DXY) subió un 0,4% hasta 104,80, ya que los inversores buscaron activos de refugio en medio de las crecientes tensiones geopolíticas en Europa del Este. El yen japonés se debilitó aún más frente al dólar, cotizando cerca de 156,50.
10
Deuda de Mercados Emergentes Bajo Presión Mientras Argentina Enfrenta Negociaciones de Reestructuración
Los bonos soberanos argentinos cayeron bruscamente al entrar el país en conversaciones con los acreedores para reestructurar sus obligaciones de deuda. La medida desató preocupaciones más amplias sobre la sostenibilidad de la deuda de los mercados emergentes, con el índice EMBI ampliándose en 15 pb.
11
Datos de Inflación Canadiense Sorprenden al Alza, Impulsando Expectativas de Subida de Tasas
La inflación del IPC canadiense subió al 3,2% interanual en abril, superando las expectativas del 2,9%. Los datos de inflación, más fuertes de lo esperado, impulsaron las apuestas sobre una posible subida de tipos por parte del Banco de Canadá en los próximos meses, con el par CAD/USD cotizando a 1,36.
12
La UE propone nuevas regulaciones dirigidas a los exchanges de criptomonedas y las stablecoins
La Comisión Europea presentó un nuevo marco regulatorio para los exchanges de criptomonedas y las stablecoins, con el objetivo de mejorar la protección del consumidor y prevenir actividades ilícitas. Las regulaciones propuestas podrían impactar significativamente las operaciones de la industria cripto dentro de la UE.